이잉크(8069.TP) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 250.00(2025/09/08)
• 현재가 : 240.50
• 수익률 : -3.80%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 전자선반라벨(ESL)과 전자책리더기 매출의 전년대비 95%, 9% 증가에 힘입어 2Q25 매출 전년대비 39% 증가함. 생산라인 자동화에 따른 수혜로 매출총이익률 60% 기록. EPS는 전년대비 47% 증가한 NT$2.58.
- 7월 출시된 두가지 아마존 킨들 컬러 모델에 대한 소비자 반응이 좋음. 디지털 사이니지 매출 비중이 한자릿수대에 도달함. 2H25 신규 설비 램프업이 설비 부족 완화시킬 것.
- 컬러 전자책리더기와 ELS 수요 증가로 장기 전망을 낙관적으로 보며, 디지털 사이니지가 새로운 성장동력이 될 것으로 전망됨.

위윈(6669.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 3025.00(2025/09/08)
• 현재가 : 3200.00
• 수익률 : +5.79%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- AWS ASIC 서버 주문 강세와 예상보다 높은 메타의 일반 서버 수요로 컨센서스 상회하는 실적을 기록했으나 환율에 따른 부정적 효과 반영됨.
- 3Q25 지속적인 ASIC 서버 주문 증가가 예상되며, 메타 서버 주문 감소를 마이크로소프트 주문이 상쇄할 것.
- ASIC 서버 출하 램프업, GB200 서버 소량 생산, AWS ASIC 서버의 주요 공급자 지위를 반영해 투자의견 BUY를 유지하고, 목표주가를 NT$4,000으로 상향 조정함.

TRANSCOM INC(5222.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 162.00(2025/09/08)
• 현재가 : 141.00
• 수익률 : -12.96%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 해외주문 출하 가속화를 반영해 3Q25 EPS 전망치를 4% 상향 조정하나 군용 제품 인증 지연으로 4Q25 EPS 전망치를 11% 하향 조정함. 2025년 EPS 전망치 또한 22% 하향 조정한 NT$3.3으로 제시.
- 특별예산 배정에 따른 미사일 조달 재개, 강한 해외 수요, 드론 시장 내 높은 잠재력에 따른 수혜로 2026년/2027년 EPS 전년대비 45%/31% 증가한 NT$4.7/NT$6.2(2026년 추정치 9% 하향 조정) 기록 전망.
- 동사는 장기 주문 가시성과 높은 진입장벽으로 국방 전력증폭기(PA) 시장을 독점하고 있음. 대만의 특별예산 증액에 따른 수혜를 반영해 투자의견을 BUY로 상향 조정하고, 목표주가를 2026E/2027E 평균 EPS의 35배인 NT$190으로 상향 조정함.

글로벌유니칩(3443.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 1345.00(2025/09/08)
• 현재가 : 1310.00
• 수익률 : -2.60%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 2Q25 EPS NT$5.84로 컨센서스에 부합. 경영진은 전분기대비 두 자릿수의 3Q25 매출 증가율 전망. 여전히 전년대비 두 자릿수의 2025년 매출 성장률 목표를 유지하며, 10% 중반대였던 이전 전망치 대비 더 강한 성장을 예상.
- 2026년에는 AI 프로젝트의 양산 진입으로 매출이 크게 증가하고, 암호화폐 수요도 예상보다 견조하게 유지될 전망. 중장기적으로는 AI 응용 확대, ASIC 침투율 상승, ASIC 아웃소싱 트렌드 등 우호적 업황 지속.
- 2025/2026년 EPS 각각 NT$28.2/NT$35.7로 추정. 저마진 턴키사업의 매출이 예상보다 높을 것으로 보여 2026년 매출 전망은 상향하나, 순이익 전망은 5% 하향. 관세 및 지정학적 불확실성 반영해 목표 P/E를 42배로 낮추고, 목표주가는 2026년 EPS 전망치의 42배 수준으로 제시.

화청전기(1519.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 622.00(2025/09/08)
• 현재가 : 594.00
• 수익률 : -4.50%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 2Q25 EPS는 환율 영향으로 예상치를 35% 하회했으나, 본업 이익은 대체로 기대치 부합. 제품 가격 상승세 지속에 따라 3Q25 EPS 전망치를 NT$4.87로 3% 상향.
- 2029년까지 Stargate 프로젝트에서 US$600억 규모의 전기기계 장비 수주 기회 존재. 동사는 NT$20억 규모의 발주를 확보하며 대만 전기 장비업체 최초로 Stargate 프로젝트에 참여. 이는 짧은 납기 경쟁력 덕분.
- 투자의견을 BUY로 상향하며, 목표주가는 NT$740를 제시. 2026년 EPS 전망치를 4.7% 상향. 이는 1) 예상보다 높은 제품 단가, 2) AI 전력 수요 강세에 따른 공급부족 지속, 3) 관세 우려 완화 등에 기인.

중신전기(1513.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 165.50(2025/09/08)
• 현재가 : 160.00
• 수익률 : -3.32%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- AI 전력 수요 대응 차원에서, 대만전력(Taipower)의 전력망 복원력강화건설계획 이후 차세대 단계로 에너지 개발 계획이 진행될 것으로 예상. 이에 따라 수력발전소와 에너지 저장 설비 입찰이 나올 것이며, 161kV 및 345kV 고전압 GIS 장비 수요가 크게 증가할 전망. 중흥전기가 주요 수혜업체로 판단.
- 공급망 점검 결과, Siemens의 생산능력이 부족으로 대만 전기 장비업체가 반사이익을 얻는 중. 중흥전기는 2025~26F 기간에 TSMC에 161kV GIS 장비를 공급할 것으로 예상.
- 대만전력 관련 사업과 반도체 장비 발주로 수요 전망이 명확해 동사의 수혜가 예상됨. 투자의견 BUY를 유지하고 목표 P/E 22배를 2H25-1H26 EPS 전망치 NT$9.78에 적용하여 목표주가를 NT$215로 상향.

콴타컴퓨터(2382.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 288.00(2025/08/06)
• 현재가 : 279.50
• 수익률 : -2.95%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- GB200 조립 수율의 뚜렷한 개선과 예상에 부합한 매출총이익률 희석으로 3Q25 매출 전분기대비 9% 증가하고, 매출총이익률 6.6%, EPS NT$4.67(전분기대비 +7%) 기록 전망.
- 2025년 서버 사업 매출 비중이 71%로 증가하고, 지속적인 GB200 출하량의 전분기대비 증가와 NVL72 GB300 출하 램프업이 예상됨.
- GB200 수율 개선과 2025년말 GB300 출하 램프업을 반영해 투자의견 BUY, 목표주가 NT$360 유지함.

미디어텍(2454.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 1355.00(2025/07/10)
• 현재가 : 1510.00
• 수익률 : +11.44%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 중저가 시장 중심의 모바일 수요 약세로 3Q25 매출 전분기대비 10% 감소할 것이라는 미온적인 가이던스를 제시.
- AI ASIC와 전장사업이 2026년부터 결실을 맺기 시작할 것. 스마트엣지가 동사의 핵심 사업으로 부상하면서 2024년~2027년 연평균 20%의 매출 증가 전망.
- 동사는 대만 팹리스 밸류체인 내 가장 큰 클라우드/엣지 AI 수혜 기업임. 투자의견 BUY, 목표주가 NT$1,650(2026F EPS NT$74의 22배)을 제시.

포모사플라스틱(1301.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 34.20(2025/07/10)
• 현재가 : 37.35
• 수익률 : +9.21%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 3Q25 EPS전망치를 NT$0.24(흑자전환)로 3.9% 상향. 성수기 수요가 석유화학 가격을 지지하고, 본업 이익 개선 및 FPCC의 영업외 이익 반영.
- 4Q25 EPS 전망치는 NT$0.16으로 17.5% 상향, 이는 중국의 과열경쟁방지 캠페인이 석유화학 업계에 영향을 미치고 있기 때문. 러시아-우크라이나 평화 협상에서의 수혜 반영하여 2026년 EPS 전망치도 NT$1.1로 37.3% 상향.
- 투자의견 BUY를 유지하며, 목표주가는 NT$50 유지(2026년 말 BVPS NT$44.80에 P/B 1.1배 적용). 러시아-우크라이나 평화 협상과 중국의 과잉 석유화학 생산 억제 노력으로 PVC 수요 회복이 기대됨.

어드밴테크(2395.TW) 추천종목 정보 상세보기

• 편입가 : 340.50(2025/05/08)
• 현재가 : 326.00
• 수익률 : -4.26%

추천자 : 유안타 리서치(대만)
- 신대만달러 대비 미달러 평가절하로 3Q25 신대만달러 기준 매출 5% 감소한 NT$168.9억(전년대비 +13%), 미달러 기준 매출 전분기대비 3% 증가 전망.
- 엣지 AI 사업 매출 비중이 2023년/2024년 4%/9%에서 1H25 16.8%로 증가했고, 2025년 말 20%로 높아질 것으로 예상됨(당사 기존 추정치는 2026년 매출 내 비중 15~20%).
- IPC 섹터 회복세와 엣지 AI 침투율 증가를 반영해 투자의견 BUY를 유지함. 목표주가 NT$410은 2H25~1H26 EPS NT$12.38의 33배임.